柳钢股份：拟购买广西钢铁13%股权 交易价格36.64亿元

柳钢股份拟斥资36.64亿元收购广西钢铁13%股权 配套定向增发同步推进 柳州钢铁股份有限公司（证券代码：601003.SH）近日披露重大资产整合进展。公司拟通过发行股份及支付现金的组合方式，受让控股股东柳钢集团有限公司持有的广西钢铁集团有限公司13%股权，交易对价确定为36.64亿元。同步实施的配套融资计划拟面向不超过35名特定对象发行股份。目前该重组议案已获公司董事会表决通过，后续尚待股东大会审议及监管部门核准。 核心方案：资产作价与支付结构明确 根据公告披露的交易框架，本次股权收购标的锁定为广西钢铁13%权益，整体估值与交易价格经市场化测算后定为36.64亿元人民币。支付方式采用股份发行与现金支付相结合的模式，该结构设计旨在统筹兼顾标的资产公允价值与上市公司现金流安全。从产业布局维度审视，广西钢铁作为区域钢铁产能的核心承载平台，其股权层面的进一步整合，将有效畅通上市公司对优质产线资源的调度渠道，提升资产运营效率与产业链协同能级。 融资安排：定向增发匹配资金需求 为确保交易顺利实施并优化资本结构，柳钢股份计划启动配套募集资金程序。该环节拟向不超过35名符合条件的特定投资者非公开发行股份，募集资金规模将结合最终监管批复结果及市场询价情况予以确定。资金投向主要涵盖支付本次交易的现金对价部分、标的资产相关项目建设以及补充企业流动资金。此项融资安排顺应当前资本市场支持制造业龙头企业并购重组的政策导向，有助于缓解上市公司短期资金压力，强化财务稳健性。 审批进度：履行法定程序存在常规不确定性 依据证券市场监管规则，本次重大资产重组事项已顺利完成董事会审议程序。后续工作将严格遵循《上市公司重大资产重组管理办法》等相关规定，依次推进独立董事发表专项意见、召开股东大会审议、编制申报文件并报送证券交易所及中国证监会审核。公告提示，本次交易方案的最终落地仍取决于监管机构的核准意见，审批周期、政策调整或市场环境波动等因素均可能对项目进度产生一定影响，相关进展将以公司法定披露为准。 战略考量：顺应行业整合趋势提升治理效能 在钢铁行业深化供给侧结构性改革与低碳转型的双重驱动下，区域性龙头企业通过内部资产梳理与股权整合提升集中度，已成为产业升级的常态化路径。柳钢股份此次推进广西钢铁少数股权收购，不仅是对集团内部专业化重组战略的实质性落地，亦将进一步完善上市公司产权结构与公司治理机制，提高核心资产证券化水平。随着产线技术迭代与产品结构向高端板材领域倾斜，相关资产整合有望为上市公司构筑更强的周期抵御能力，夯实中长期高质量发展基础。